Performance und Deckungsgrad

Die Performance gibt Auskunft über den Anlageerfolg, welcher Zinserträge, Dividenden und Bewertungsveränderungen der Einzelanlagen umfasst. Sie setzt diesen ins Verhältnis zum Anlagevermögen, um einen Vergleich mit Referenzgrössen wie Benchmarks und Branchenindizes zu ermöglichen.

Der Deckungsgrad misst das Verhältnis des Anlagevermögens einer Pensionskasse zu den versicherungstechnischen Vorsorgeverpflichtungen. Liegt der Deckungsgrad unter 100% spricht man von einer Unterdeckung. Hingegen ist von einer Überdeckung die Rede, wenn der Deckungsgrad über 100% liegt. Ein Deckungsgrad von genau 100% bedeutet, dass sämtliche Verpflichtungen erfüllt werden können. Kann die GastroSocial Pensionskasse eine Überdeckung generieren, so werden Wertschwankungsreserven aufgebaut, welche die Schwankungen an den Kapitalmärkten abfedern.

Performance:

5.68%

(Benchmark: 4.99%)

Deckungsgrad:

121.2%

  

per 31.08.2017

Die fundamentale Wirtschaftsentwicklung blieb global unverändert solide und die Inflation tief. Die Eskalation der Spannungen um Nordkorea führte im August zu einer temporären Flucht der Anleger in Anlagebereiche, welche aus der Vergangenheit als sicherer empfunden werden. Dadurch schnitt unsere auf moderates Wachstum ausgerichtete Anlagepositionierung im vergangenen Monat leicht negativ und unter Benchmark ab. Kumuliert übertreffen wir im aktuellen Jahr jedoch sowohl unsere Benchmark, wie auch den BVG-25 2015 Index weiterhin deutlich.

Der technische Zinssatz i beträgt 2.75%.

Der technische Zinssatz dient der Bewertung zukünftiger Vorsorgeleistungen. Er legt fest, wieviel Kapital für versprochene Rentenleistungen benötigt wird. Die erwartete Entwicklung der Finanzmärkte beeinflusst die Höhe des Zinssatzes stark. Der technische Zinssatz darf nicht mit der Verzinsung der Altersguthaben oder dem BVG-Mindestzins verwechselt werden.

Quartal Performance kumuliert Deckungsgrad
1/2017 2.63% 118.6%
2/2017 4.40% 120.1%
3/2017    
4/2017    

Historische Daten der Performance und des Deckungsgrads

Performance

Durchschnittliche Performance 2007 – 2016 = 3.18 %

Deckungsgrad

Durchschnittlicher Deckungsgrad 2007 – 2016 = 107.5 %